Доллар дорожает до 33 рублей

Российская валюта на рынке совершила крутое пике к уровням кризисного года, когда Центробанк проводил плавную девальвацию. И хотя на сей раз Банк России никакой девальвации не объявлял, в понедельник, 3 октября курс доллара на валютном рынке уже превышал 32,6 рубля, что соответствует середине кризисного 2009 года.

Главной причиной стало снижение цен на нефть: европейский сорт Brent, от которого рассчитывается российская Urals, просел почти до 100 долларов за баррель, а американская марка Light и вовсе съехала до 77 долларов. Другая причина — резкий рост американской валюты до уровня 1,33 доллара за евро. Как прогнозируют аналитики, в случае если доллар будет расти и дальше, российская валюта может упасть до 33 рубля. Причем, как считает аналитик Промсвязьбанка Антон Захаров, если Центробанк не сможет удержать рубль своими валютными интервенциями — продажей валюты из резервов, учитывая неблагоприятный внешний фон, этот уровень может быть достигнут уже на нынешней неделе.

Финансисты ждут «черного дня»

Центробанк в понедельник утром активно проводил валютные интервенции, начальник отдела торговых операций ING Bank Станислав Ярушевичюс оценивает продажи регулятора в 1 млрд долларов. Напомним, что в прошедший понедельник для удержания курса рубля ЦБ пришлось потратить рекордную сумму в 2,5 млрд долларов, а всего за две недели падения золотовалютные резервы похудели на 7 млрд долларов. Эксперты оценивают средние размеры продажи валюты на рынке в 400−600 млн долларов ежедневно.

Центробанк не скупится, и до конца года готов потратить на валютные интервенции как минимум 30 млрд долларов. В понедельник ЦБ сообщил в своем прогнозе денежной программы о снижении к концу года золотовалютных резервов до 515 млрд долларов с нынешних 545 млрд, сообщает РИА «Новости». Но судя по последним событиям, очень напоминающим осень предкризисного 2008 года, эта сумма может оказаться гораздо больше. Ведь тогда чтобы удержать рубль от обвала, Центробанку пришлось потратить около 200 млрд долларов из резервов.

И хотя рыночные аналитики утверждают, что нынешний обвал — всего лишь очень глубокая коррекция, а не начало нового кризиса, как это было осенью 2008-го, цифры говорят об обратном. По данным биржи, в сентябре рубль ослаб к доллару более чем на 11,5%, а к бивалютной корзине из доллара и евро на 7,5% - так сильно он не падал с января 2009 года. По итогам третьего квартала года доллар вырос на 15,5%, а бивалютная корзина из доллара и евро подорожала на 11%. Таким образом, рубль к доллару и корзине за квартал просел почти так же, как в конце 2008 — начале 2009 года.

Официальный курс американской валюты по итогам сентября вырос на 3,7 рубля, до 32,59 за доллар, европейская валюта подорожала на 1,78 рубля, до 43,44. И судя по всему, это еще не конец «свободного падения» российской валюты, потому что нефть и остальное сырье — главные источники притока валюты на рынок, продолжают снижаться. Мало того, как сообщает Forex, массовое бегство спекулянтов из валют и сырьевых ценных бумаг в доллар, которое происходило в последние две недели, теперь затронул и драгоценные металлы. Как следует из последнего отчета CFTC, в конце сентября длинные спекулятивные позиции на покупку по золоту и серебру сократились более чем наполовину, что соответствует уровням весны 2009 года, когда опасения грядущей дефляции в мировой экономике были очень сильны.

Есть и еще одна верная примета — поведение банкиров. Российские банки, которые первыми чувствуют приближение кризиса, начиная с августа, снимали свои деньги со счетов в ЦБ и других кредитных организаций, одновременно они стали привлекать больше капитала за рубежом. То есть, еще до падения курса рубля банки почуяли грядущие проблемы с ликвидностью, и стали запасаться рублями и валютой «на черный день». В результате этого к концу лета банки сняли со счетов ЦБ около 378 млрд рублей, сообщает инвестпортал BUFFETT.RU.

Параллельно российские банки стали активно снимать свои деньги со счетов в зарубежных кредитных организациях: объем средств там сократился на 75,2 млрд, до 563 млрд в рублевом эквиваленте. При этом привлечение средств иностранных банков выросло с 66,6 млрд до 88,2 млрд в рублях. Такие темпы роста денежных запасов банкиров могут говорить лишь о том, что «черный день» наступит уже скоро.

Справедливости ради стоит заметить, что российская валюта по итогам месяца оказалась не самой худшей. Как передает агентство «Интерфакс», из 35 валют, по отношению к которым ЦБ ежедневно устанавливает курс, в сентябре рубль снизился лишь к 31-ой. Для сравнения, в августе он обвалился ко всем сразу, но это мало утешает. К тому же, центробанки четырех стран — ЮАР, Польши, Венгрии и Бразилии, валюты которых подешевели к рублю, на сей раз просто решили не сдерживать их падение.

Зато им в шахматы повезет

Российский рынок акций продолжает свое падение вслед за рублем и нефтью. В понедельник обвал продолжался и к концу дня индекс ММВБ просел еще на 1,6%, до 1345 пунктов, а индекс РТС не удержал 1300 пунктов из-за очередного ослабления рубля к доллару и скатился аж на 3,7%, до 1292 пунктов. Цены большинства «фишек» на биржах упали в пределах 4%.

Негатива для рынков хватает: слабые макроэкономические данные Японии и Южной Кореи, снижение производственной активности в КНР, которая падает уже третий месяц подряд. И плохая статистика из Германии, где розничные продажи упали на 2,9%, что стало максимальным снижением со времен кризиса, а также общий рост инфляции в Евросоюзе до 3%, хотя еще месяц назад ее оценивали в 2,5%. При этом уровень безработицы в Европе уже три месяца держится на 10%.

Но если в мире рост производства продолжается, хотя и слабо, в России дела обстоят гораздо хуже. Исследования британского банка HSBC зафиксировали полное отсутствие дальнейшего роста в обрабатывающих отраслях в сентябре, сообщает агентство «Финмаркет». Кроме того, произошло сокращение рабочих мест, что стало следствием беспокойства работодателей относительно перспектив экономики. Падение занятости было зарегистрировано три раза за четыре месяца. По мнению аналитиков HSBC, причинами остановки роста производства стали: недостаточный спрос на продукцию предприятий на внутреннем рынке, неопределенность экономической ситуации, высокий уровень налогообложения, а также недостаток финансовых средств.

Все эти фундаментальные показатели тоже влияют на российский фондовый рынок, так как на внешнем негативе ему не на что опереться и внутри станы. В итоге за месяц индекс ММВБ упал свыше 12%, индекс РТС вообще рухнул на 24,7% - почти на четверть. А по итогам квартала индекс ММВБ потерял 18%, РТС — около 30%. Причиной столь значительной разницы в падении отечественных индикаторов стало то, что индекс РТС оценивается в долларах, поэтому на него оказывало давление ослабление рубля.

Ситуация на российском рынке акций усугубилась продолжением оттока средств западных инвесторов. По оценкам Emerging Portfolio Fund Research, за последнюю неделю сентября из международных фондов, инвестирующих в акции компаний России, отток инвестиций превысил 440 млн долларов, увеличившись примерно в 2,7 раза, передает «Интерфакс».

Можно констатировать, что западные инвесторы, которые охотно идут в Китай, Индию или Бразилию, сворачивают свои инвестиции в Россию.

Самое удивительное, что явная несостоятельность отечественных финансовых рынков, которую они продолжают демонстрировать всему миру, вовсе не мешает властям строить планы создания мирового финансового центра в Москве. Мало того, в прошедший понедельник было объявлено, что с 18 по 20 октября пройдет Международная финансовая неделя «Финансовое будущее России», на которой участники из стран БРИК, СНГ и «двадцатки» обсудят «использование мирового опыта для создания в столице международного финансового центра». А вести это мероприятие, как сообщил замминистра финансов Сергей Строчак, будет экс-глава Минфина Алексей Кудрин, которому оставили «звание» руководителя проекта создания Международного финансового центра в Москве, забрав у него с десяток прочих должностей.

Но это еще не самое забавное. Как сообщалось в пресс-релизе этого мероприятия: Культурная программа включает шахматный салон, в рамках которого состоится турнир на звание чемпиона мира по шахматам среди финансистов". Видимо, российские финансисты, начисто проигравшись на рынке, решили взять реванш хотя бы в шахматах.