Пушкарев: инициатива ЦБ болезненно ударит по кошельку россиян

«Мы живем в каком-то финансовом Зазеркалье», — считает шеф-аналитик компании TeleTrade Петр Пушкарев. Комментируя новую инициативу Банка России, он полагает, что регулятор «уже не знает, за какие рычаги хвататься, чтобы хоть как-то погасить явно вышедшую из-под контроля инфляцию».

Ранее стало известно, что Центробанк разослал кредитным учреждениям и микрофинансовым организациям (МФО) письмо с рекомендациями не участвовать в схемах оформления рассрочки в магазинах без договора займа. «По сути рассрочка — это кредит, но она не регулируется должным образом», — поясняет Эльвира Набиуллина.

В свою очередь собеседник «Свободной прессы» уверен, что перепробовав все известные регулятору классические средства, тот, видимо, находится в поиске утечек «лишних» денег на руки населению, полагая, что инфляцию раздувает именно высокий спрос на различные товары по причине избыточной денежной массы, в частности из-за все еще «излишне» вольготных условий выдачи кредитов.

«Вряд ли такая точка зрения подкреплена фактами. На деле денег людям не хватает, иначе бы не было массовых обращений за рассрочками, не говоря уже о традиционных потребительских кредитах „на любые цели“ и о кредитных картах», — указывает Петр Пушкарев.

Он напоминает, что желая сузить эти каналы, Центробанк уже полтора года назад ввел показатели предельной долговой нагрузки, чтобы, когда сумма выданных ранее заемщику денег приблизится к половине от официально подтвержденных доходов, то банк «заплатил» бы за выдачу такому клиенту нового кредита замораживанием в разы большего количества денежных средств самой финансовой организации в специальном резерве.

«На практике такая схема мало кого останавливает. Но кредиты становятся в обслуживании для клиента дороже — чтобы покрыть свои расходы на резервирование, банк в ответ или повышает на кредит проценты, или вводит какие-нибудь комиссии и добровольно-обязательные страховки, без которых заем просто не выдадут. Полностью запретить банкам выдачу кредитов сверх планки в 50% от совокупного дохода клиента, регулятор по законодательству не может, а ограничить волну кредитования таким косвенным путем удается не очень. Рассрочки же представляют собой один из методов обхода банками и торговыми сетями проблемы. То есть, деньги, выданные покупателю на рассрочку через магазин, если это сделано без заключения договора займа, как бы не считаются за выданный кредит, а, значит, могут идти „мимо“ показателя предельной долговой нагрузки», — указывает он.

Кроме того, по мнению эксперта, недовольство регулятора может быть вызвано и набором нерегламентированных пунктов со штрафами или комиссиями, которые могут быть запросто включены в договор на случай даже малой просрочки платежей, и тогда рассрочка, по сути, становится тем же кредитом, только формально под другой личиной: «И если в случае банка ситуация в целом привычная, то подобный план „рассрочки“ от МФО уже через одну-две недели станет сильным ударом по кошельку заемщика».

«Рассрочки — это механизм самозащиты торговых сетей от безденежья покупателей. Людям, потерявшим в доходах в ходе очередного локдауна, просто некуда деваться — или рассрочка, или попытка взять новый кредит, или покупку просто придется отложить. Бороться с попытками людей пережить кризис нехватки доходов, это все равно, что плевать против ветра, тем более когда рост цен что на продукты, что на бытовую технику и даже на авто давно не связан с объемами денежной массы», — подчеркивает Петр Пушкарев.

Эксперт уверен, что сдерживание кредитования или рассрочек лишь осложнит выживание в кризис миллионам наших людей и представителям бизнеса, которым без кредитов и рассрочек просто некому продать в достаточном количестве свой товар.